继美国纽约州宣布对美国共同基金违规交易展开调查后，美国联邦法院和美国证券交易委员会日前也开始对美国几乎所有的基金公司的基金操作情况展开大规模调查。
接受询问的公司包括美林和高盛等，这些公司被要求披露各自的基金在证券市场上的交易情况，并列出主要投资人的名单，尤其是那些进行短线操作的客户。 在此之前，纽约州已经严厉惩罚了一些违规操作的基金公司。上周三，纽约州检察官斯皮策指控美国银行给予金丝雀对冲基金公司交易特权，允许其在每天下午6点半之前，都能以下午4点的收盘价代销美国银行管理的共同基金，作为回报，金丝雀公司向美国银行的共同基金投入了数百万美元。根据美国法律，共同基金的盘后交易是被禁止的。因为基金都是在收盘时被定价，如果外界一些会影响基金价格的消息恰巧在收盘后一两个小时内公布，而这时得知消息的投资人又以当天的收盘价买进或卖出基金，这对于在白天进行交易的投资者显然是不公平的。而且被允许进行盘后交易的往往是一些大型投资者，个人投资者显然吃亏了。涉案的违规公司已被要求缴纳数千万美元的罚款。分析人士称，继这一事件之后，美国联邦法院和证交会又表示要大举清查基金操作黑幕，将可能使共同基金行业标榜的“60年没有重大丑闻”成为历史。
美国基金业面临诚信危机
在美国，共同基金被认为是最为公正和安全的投资产品。但目前美国监管机构对共同基金展开了大规模的调查，这使该行业的诚信面临严峻挑战。
共同基金是聚集具有相同投资目标的投资人的资金，并委托专业人士进行管理的基金。由于可以降低投资的整体风险，这种基金在美国的发展非常迅速。1980年初，美国仅有564支基金，这些基金所管理的资产为135亿美元。而到2000年，美国的基金数目已经达到7000多支，资产总规模为6.1万亿美元。现在美国超过50％的家庭拥有共同基金。
专家指出，诚信是共同基金的基石，投资者相信基金是以投资者利益最大化原则来管理他们的共同基金。而现在，美国几家大银行的违规交易破坏了这个规则，使投资者丧失了对基金的信任。
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